← Все разборы

«Золотая бабочка»: пять равных частей, золото и малые компании

Модели

По двадцать процентов в акциях США, малых компаниях США, длинных облигациях, коротких облигациях и золоте. Более спокойный родственник «вечного» портфеля Гарри Брауна.

Правило

Держать по 20 % счёта в пяти активах: крупные акции США, малые компании США, длинные государственные облигации, короткие государственные облигации и золото. Раз в год возвращать каждую часть к 20 %.

Зачем её используют

Её придумал Тайлер, автор сайта Portfolio Charts, как вариант «вечного» портфеля Гарри Брауна. Части Брауна остались (акции, длинные облигации, золото и надёжная короткая часть), добавлена доля малых компаний. Расчёт в том, что что-то всегда работает: акции и малые компании в рост, длинные облигации в спад, золото при инфляции, короткие облигации в кризисе. Две акционные части из пяти дают больше роста, чем в оригинале.

Где она подводит

В акциях только два пятых денег, поэтому в сильные для акций годы портфель отстаёт от обычного акционного фонда. Золото не приносит дохода и годами может стоять на месте. Длинные облигации сильно упали, когда выросли ставки, и портфель это почувствовал.

Как это делает наш бот

По 20 % в SPY (S&P 500), IWM (малые компании США; заменяют малые «стоимостные» акции оригинала), TLT (казначейские облигации от 20 лет), SHY (казначейские облигации на 1–3 года) и GLD (золото). Доли восстанавливаются в первый торговый день января.

Живой счёт

Виртуальный счёт на 100 000 $, который ведётся по этому правилу. Все сделки — на странице бота.

Другие разборы

Портфели